Boston Consulting Group (BCG) bekerja sama dengan FICCI dan Asosiasi Bank India telah merilis laporan berjudul “Perbankan untuk Viksit Bharat” di FIBAC 2024. Sesuai laporan tersebut, ambisi India untuk mencapai PDB $30 triliun pada tahun 2047 akan membutuhkan pertumbuhan 20 kali lipat di sektor jasa keuangan, dengan bank memainkan peran penting.
India, sebagai negara yang perekonomiannya sebagian besar bergantung pada bank, akan membutuhkan sektor perbankan untuk memainkan peran utama sementara kelas aset keuangan lainnya terus tumbuh jauh lebih cepat. Ini akan membutuhkan modal dasar sebesar $4 triliun di bank, 1/3 dari jumlah tersebut harus berupa penempatan modal baru.
Sistem perbankan India saat ini berada dalam posisi yang kuat – ditandai dengan profitabilitas yang tinggi, kecukupan modal yang kuat, dan tingkat aset bermasalah (NPA) yang rendah. Hal ini memberikan landasan yang ideal untuk Viksit Bharat misi, tambah laporan itu.
“Perjalanan menuju ekonomi senilai $30 triliun pada tahun 2047 merupakan tujuan yang ambisius namun dapat dicapai oleh India, yang menuntut transformasi di sektor jasa keuangan, dengan perbankan sebagai garda terdepan. Sistem perbankan India saat ini berada pada posisi yang kuat dan bertindak sebagai landasan peluncuran yang ideal untuk Viksit Bharat Misi ini harus dibangun selama 2 dekade mendatang melalui perubahan struktural – meningkatkan simpanan, meningkatkan kualitas aset, dan meningkatkan produktivitas sambil memajukan kemampuan digital dan kompetensi masa depan,” kata Ruchin Goyal, MD dan mitra senior di BCG, serta salah satu penulis laporan tersebut.
“Salah satu tujuan utama industri perbankan adalah memastikan inklusi keuangan, menciptakan peluang bagi setiap individu untuk tumbuh dan berkontribusi pada kemajuan bangsa. Untuk mendorong inklusi dan pertumbuhan kredit, kami harus terus berinovasi dan menata ulang strategi simpanan kami, menyelaraskannya lebih dekat dengan kebutuhan dan preferensi nasabah kami yang terus berkembang. Pertumbuhan ini akan dibantu oleh potensi penuh tenaga kerja kami yang harus dimanfaatkan menggunakan digitalisasi dan teknologi baru seperti GenAI,” kata MV Rao, ketua Asosiasi Bank India, dan salah satu penulis laporan tersebut.
“Infrastruktur Publik Digital India telah meletakkan fondasi bagi infrastruktur keuangan yang kuat dan tangguh serta mempercepat laju digitalisasi. Kini saatnya membawa kemampuan ke tingkat berikutnya dan membangun untuk dua dekade mendatang – Ketahanan, iklim, dan keamanan siber perlu diperkuat, dengan jaringan terpusat, real-time, dan bakat khusus. Keberhasilan sektor perbankan berperan penting dalam menjadikan India sebagai negara maju,” kata Jyoti Vij, direktur jenderal di FICCI, dan salah satu penulis laporan tersebut.
Laporan ini menyoroti lima tema struktural utama yang perlu dikerjakan oleh bank demi keberlangsungan keberhasilan sektor perbankan India;
A) Masa Depan Tabungan Rumah Tangga:
Rumah tangga semakin beralih dari aset fisik ke aset finansial, dan dari saluran pinjaman informal ke formal. Simpanan bank beralih ke tabungan pensiun dan investasi pasar modal, sementara pinjaman ritel meningkat. Meskipun demikian, aset dan pinjaman finansial masih kurang diminati, sehingga menawarkan potensi pertumbuhan yang signifikan. Bank harus berinovasi dalam produk simpanan, meningkatkan kesadaran nasabah, dan mengadopsi model operasi baru untuk mempertahankan pertumbuhan. Dukungan struktural diperlukan untuk menciptakan kumpulan simpanan baru untuk pinjaman yang ditargetkan, karena bank terus memainkan peran penting dalam mendanai proyek dan sektor berskala besar.
B) Mengatasi tantangan kualitas aset dan potensi leverage:
Pinjaman ritel telah mendorong inklusi keuangan dan profitabilitas bagi industri perbankan. Namun, bentuk pertumbuhan ini sangat berbeda. Pinjaman tanpa agunan tumbuh jauh lebih cepat. Campuran pinjaman tanpa agunan dan pinjaman dengan agunan adalah 30:70 di India (dibandingkan 10:90 untuk banyak negara besar).
India memiliki populasi orang dewasa yang besar di luar angkatan kerja formal (~90%), dan karenanya sebagian besar berada di luar jangkauan saluran pembiayaan formal. India telah dengan cepat berubah dari negara yang miskin data menjadi negara yang kaya data. Pemberi pinjaman harus menata ulang model operasi dan kemampuan penjaminan untuk melayani segmen ini. India perlu memetakan arahnya dalam mendorong penetrasi pinjaman ritel dan UMKM.
C) Bank perlu memiliki visi yang berani mengenai produktivitas:
India Stack telah merevolusi infrastruktur keuangan, mendorong digitalisasi dalam pembayaran dan penjualan produk. Namun, kenaikan biaya, yang didorong oleh peningkatan belanja teknologi, melampaui pertumbuhan pendapatan. Meskipun belanja teknologi tinggi, bank-bank secara global tidak dianggap inovatif, dan bank-bank India masih kurang terindeks dalam investasi TI. Bank-bank perlu dengan berani menata ulang model operasi mereka dan memutus struktur biaya lama yang ‘melekat’.
D) Bank akan terus berinvestasi untuk mendorong pertumbuhan saluran digital:
Bank-bank terkemuka di India berada di peringkat teratas secara global dalam hal kematangan digital, dengan alat pembanding milik BCG yang menunjukkan bahwa bank swasta dan bank sektor publik memiliki skor lebih tinggi daripada bank-bank global di berbagai parameter yang terkait dengan pengalaman nasabah. Banyak bank perlu terus berinvestasi untuk menjembatani kesenjangan tersebut. Sementara India Stack telah memungkinkan keunggulan dalam pembayaran, bank-bank masih perlu memonetisasi peluang digital di berbagai dimensi lain seperti perjalanan pemenuhan produk dan wawasan keuangan.
E) Bank akan fokus membangun kemampuan masa depan:
Sistem perbankan India telah membuat langkah signifikan dalam membangun kompetensi yang siap menghadapi masa depan, tetapi harus memanfaatkan gelombang peluang berikutnya. Ketahanan harus melampaui teknologi dan mencakup seluruh proses bisnis.
Bank menghadapi “paradoks GenAI,” kesulitan untuk meningkatkan inisiatif di luar uji coba. Ini akan membutuhkan COE mode misi untuk mengatasi tantangan kapabilitas utama. Risiko iklim menghadirkan ancaman dan peluang pembiayaan senilai $2,5 triliun, yang menuntut perubahan dalam model operasi. Selain itu, bank-bank India harus mengatasi peningkatan risiko siber, yang memerlukan jaringan terpusat dan waktu nyata serta bakat khusus untuk mengurangi ancaman.
Meskipun sektor perbankan India telah membuat kemajuan yang signifikan, mencapai Viksit Bharat Misi ini akan membutuhkan momentum yang berkelanjutan. Keberhasilan sektor perbankan berperan penting dalam menjadikan India sebagai negara maju.
Upaya bersama dari para pelaku industri, pemerintah, dan regulator akan sangat penting untuk memfasilitasi hal ini – tindakan utama meliputi:
- Bank akan berinovasi produk dan meningkatkan kesadaran pelanggan
- Regulator akan memimpin dalam penggunaan analitik canggih untuk meningkatkan efektivitas dan efisiensi pengawasan
- Pemerintah akan mendorong konsolidasi segmen industri yang lebih kecil untuk membuka nilai.
